Les SCPI de valorisation
Explorez notre guide sur les SCPI de valorisation : fonctionnement, avantages, stratégies et conseils pour maximiser la croissance de votre patrimoine immobilier.
Définition de la SCPI de valorisation
Les Sociétés Civiles de Placement Immobilier (SCPI) de valorisation, aussi appelées SCPI de plus-value, sont des véhicules d'investissement collectif qui se concentrent sur l'appréciation du capital à long terme plutôt que sur le rendement immédiat. Elles investissent dans des biens immobiliers avec un fort potentiel de revalorisation sur le marché.
Pourquoi investir dans une SCPI de valorisation ?
Potentiel de plus-value à long terme
Ces SCPI visent une croissance du capital investi en achetant et en gérant des biens immobiliers susceptibles de prendre de la valeur sur une longue période.
Stratégie de diversification
Investir dans une SCPI de valorisation est une stratégie de diversification de portefeuille qui peut compléter d'autres investissements orientés rendement.
Gestion professionnelle
Comme pour les SCPI de rendement, les SCPI de valorisation sont gérées par des professionnels de l'immobilier qui s'occupent de l'achat, de la gestion et de la valorisation des actifs.
Quel rendement attendre des SCPI de valorisation ?
Le "rendement" d'une SCPI de valorisation est principalement mesuré par la plus-value réalisée lors de la vente des biens. Par conséquent, ces SCPI peuvent ne pas distribuer de revenus réguliers sous forme de dividendes, et l'investisseur doit souvent être prêt à immobiliser son capital sur une plus longue période pour bénéficier de la revalorisation.
Les acquisitions de parts d'une SCPI de valorisation
Souscription directe
Les parts peuvent être acquises directement auprès de la société de gestion de la SCPI ou par l'intermédiaire de plateformes spécialisées.
Marché secondaire
Bien que moins liquide que pour les SCPI de rendement, il existe un marché secondaire pour les parts de SCPI de valorisation.
L'associé de la SCPI de valorisation
En tant qu'associé, l'investisseur détient une quote-part du patrimoine immobilier géré par la SCPI et participe aux décisions importantes lors des assemblées générales.
Comparer les SCPI de valorisation
La comparaison des SCPI de valorisation implique d'analyser :
La stratégie et la qualité des actifs
L'emplacement, le potentiel de développement et la qualité des actifs immobiliers sont cruciaux.
La performance du gestionnaire
Les réalisations passées et l'expertise du gestionnaire sont des indicateurs importants.
Les conditions de souscription et de sortie
Comprendre les conditions de souscription et les options de sortie, comme les pénalités ou les délais pour revendre ses parts, est essentiel.
Les éléments à prendre en considération pour une valorisation optimale
Le marché immobilier
Les tendances du marché immobilier peuvent affecter la valorisation des biens détenus par la SCPI.
La gestion des actifs
La manière dont les biens sont gérés, entretenus et valorisés joue un rôle significatif dans la réalisation de la plus-value.
La durée de l'investissement
La valorisation immobilière est souvent un jeu à long terme, nécessitant patience et vision stratégique.
Comment calculer la valorisation d'une SCPI ?
La valorisation se calcule en appréciant la différence entre le prix d'acquisition des parts et leur valeur de revente potentielle ou réelle, en tenant compte des frais et des taxes.
Une comparaison plus simple des valorisations d'une SCPI en 2023
L'essor des plateformes numériques et l'accès facilité aux données de marché permettent désormais de comparer plus aisément les performances des différentes SCPI de valorisation.
Les différents types de SCPI :
